Analyse de la performance des fonds alternatifs UCITS

Marc Nicati wurde 1993 in Palo Alto (USA) geboren. Er erwarb 2012 seinen Bachelor in Wirtschaftswissenschaften mit Schwerpunkt Management an der Universität Neuenburg und 2019 seinen Master of Arts in Banking and Finance an der Universität Zürich.

Dans cet ouvrage, nous analysons la performance des fonds spéculatifs OPCVM (organismes de placement collectif en valeurs mobilières) après la crise financière mondiale de janvier 2010 à octobre 2018 en les comparant aux fonds spéculatifs offshore. En outre, trois portefeuilles de stratégies, notamment les stratégies Fixed Income Arbitrage, Long/Short Equity et Global Macro, sont examinés. Dans la première partie, nous fournissons des informations précieuses sur le secteur des fonds spéculatifs et la réglementation OPCVM. Dans la deuxième partie, nous procédons à une analyse descriptive des rendements mensuels. Enfin, nous utilisons quatre modèles de mesure de la performance, dont le CAPM (Capital Asset Pricing Model) (Sharpe, 1964) et le modèle Alpha de Jensen (1968), le modèle à trois facteurs de Fama French (1993), le modèle à quatre facteurs de Carhart (1997) et le modèle à huit facteurs de Fung et Hsieh (2004), pour identifier les différentes expositions au risque des fonds et évaluer leurs performances ajustées au risque. Ainsi, cette étude peut offrir des informations utiles aux investisseurs actuels ou potentiels.